На рубеже тысячелетий европейская банковская индустрия претерпела значительную консолидацию — процесс слияния или поглощения финансовых институтов, в результате которого появилось меньше крупных банков с большей долей рынка.

Бельгия: CERA, Kredietbank и ABB Insurances объединились в KBC в 1998 году. В 1999 году ASLK и Generale Bank объединились в Fortis Bank, который позже был приобретен BNP Paribas во время финансового кризиса.

Нидерланды: ABN и AMRO объединились в 1991 году, образовав ABN AMRO, в то время как ING был создан в том же году в результате слияния Nationale-Nederlanden и NMB Postbank Groep.

Франция: В 1999 году BNP и Paribas объединились, образовав группу BNP Paribas, а в 1996 году Crédit Agricole приобрел банк Indosuez.

Германия: В 1998 году Deutsche Bank приобрел Bankers Trust, создав один из крупнейших банков в мире. В том же году Bayerische Vereinsbank и Bayerische Hypotheken-und Wechsel-Bank объединились в HVB Bank.

Швейцария: Union Bank of Switzerland и Swiss Bank Corporation объединились в 1997 году, создав UBS.

Великобритания: Lloyds Bank и TSB объединились в 1995 году, образовав Lloyds TSB.

Эти объединения были в первую очередь вызваны необходимостью масштабирования, вызванной введением Единого рынка ЕС в 1993 году, созданием ЕВС в 1999 году и введением евро в 2002 году.

Однако в первые два десятилетия этого тысячелетия активность в сфере слияний и поглощений в Европе была значительно снижена. Хотя эксперты давно предсказывали вторую волну консолидации, на этот раз трансграничную, с образованием крупных международных финансовых институтов, эта волна в основном не осуществилась. Продолжались некоторые внутренние слияния, главным образом в Южной Европе.

Италия:

В 2017 году Banco BPM был образован в результате слияния Banco Popolare и Banca Popolare di Milano.

В 2020 году Intesa Sanpaolo приобрела UBI Banca, на тот момент пятый по величине банк Италии.

В 2022 году BPER завершил сделку по приобретению CARIGE, создав четвертый по величине банк Италии по размеру активов.

В 2023 году Unipol Gruppo, второй по величине страховщик Италии, удвоил свою долю в Popolare di Sondrio.

Испания:

В 2024 году в результате возможного слияния BBVA и Banco Sabadell может появиться один из десяти крупнейших банков Западной Европы, хотя это остается неопределенным.

В 2020 году CaixaBank и государственный Bankia объединились, став ведущим национальным банком Испании.

Среди других значимых слияний — приобретение Santander Banco Popular в 2017 году, приобретение CaixaBank BPI в 2017 году, приобретение Banco de Sabadell банковской группы TSB в 2015 году и слияние трех баскских финансовых институтов BBK, Kutxa и Vital в 2012 году с образованием Kutxabank, среди прочих.

Греция и Кипр:

В 2024 году греческий Eurobank приобрел доли в кипрском Hellenic Bank.

К числу предыдущих слияний относятся приобретение Bank of Cyprus Cyprus Popular Bank в 2013 году и приобретение Альфа-банком Emporiki Bank. Пиреус Банк также активно работает, приобретя за последние годы несколько небольших банков (например, ETBA bank, Agricultural Bank, Geniki Bank, Hellenic Bank…).

Эти объединения были в основном внутренними, обусловленными необходимостью стабилизации финансовых институтов после финансового кризиса. Между тем, кризисные явления в экономике Швейцарии наблюдаются и сегодня — https://swiss-partner.biz/ru/blog/finansovyij-krizis-v-shvejczarii-dolgi-narastayut-kak-snezhnyij-kom Хотя некоторые слияния были прямой реакцией на кризис, как, например, приобретение BNP Paribas банка Fortis, общее воздействие заключалось в замедлении процесса консолидации, поскольку правительства и регулирующие органы ввели более строгие требования к рискам. Таким образом, банки были вынуждены сосредоточиться на укреплении своих балансов, а не на слияниях и поглощениях.

Из-за замедления активности в сфере слияний и поглощений европейские банки первого уровня стали значительно меньше по размеру по сравнению со своими американскими и азиатскими коллегами. В то время как розничные банковские услуги остаются в основном внутренними, что означает, что меньший масштаб европейских банков не является для них большим недостатком, оптовые банковские услуги становятся все более международными. Это ставит европейские банки (за исключением банков Великобритании) в невыгодное положение. Американские банки, быстрее оправившиеся от финансового кризиса, активно завоевывали долю рынка корпоративного и инвестиционного банкинга, занимая в настоящее время около 50% мирового рынка в этом сегменте.